Patří mezi nejstarší stálé divadelní scény v Pardubicích. Budova Městského divadla, kterou navrhl architekt Antonín Balšánek, ve stylu secese byla postavena mezi lety 1906 a 1909. nad štítem se vypíná socha Génia s tváří Emy Destinové, slavné české operní pěvkyně 20. století. Medailony předních českých hudebních skladatelů a dramatiků vytvořil Bohumil Vlček.

Východočeské divadlo hraje nejen v Městském divadle, ale také na Malé scéně ve dvoře a v letních měsících i v amfiteátru na vyhlídce hradu Kunětická hora.  

Repertoár divadla je široký, hrány jsou pohádky, komedie, muzikály i dramata. Každoročně se v divadle koná soutěžní festival nejlepších českých a moravských komedií s názvem GRAND Festival smíchu.